Слишком много лишнего указываете. Для ваших целей достаточно
ffmpeg -i <input> cut_1_images\images%%05d.png
-f вам не нужен, png - всегда png native.
-r тоже, потому что ffmpeg сам прекрасно опознает фреймрейт видео.
Возможно, стоит указать полный путь до папки, с буквы диска. Также хорошо избежать пробелов в этом пути.
Также не понял, зачем вы опознаете и делаете cd в папку, из который запускаете bat-ник, он и так работает из своей папки, просто не запускайте его от админа, ему это и не нужно.
Лучше уж тогда сделайте так:
@echo off
SETLOCAL
:hugly
if "%~1" EQU "" goto mugly
md images
ffmpeg -i "%~1" images\images%%05d.png
shift
goto hugly
:mugly
pause
Потом просто перетаскиваете на сам bat-ник свой AVI файл, он создаст для кадров папку "images" и в нее их извлечет. Если я нигде в коде не опечатался, конечно. Только не забудьте, что папка всегда одна и та же, переименовывайте ее после извлечения кадров.
UP: Переписал оба примера под Windows, решением было добавить к % еще один.