Общие положения обеспечения безопасности - все сервисы, не используемые из интернета (но лучше все, кроме специализированных типа vpn или ssh, а доступ к остальным реализовать через них) должны быть закрыты фаерволом или настройками самого устройства...
spoilerи не важно что именно это за сервис, статистически, уязвимости находят как в дешевом оборудовании, которое производитель не поддерживает десятилетиями так и в исходниках ядра linux, которое вылизывает и перепроверяет весь мир, тратя на это сотни тысяч человекочасов в год.
Из вопроса совсем непонятно, что это за cgi сервис. cgi это простая и популярная (используется до сих пор) технология реализации backend веб сервера в интернете, сама по себе не содержит уязвимостей (точнее уязвимостью будет неправильная настройка), но вот те приложения, которые обслуживают ответы веб сервера (у тебя это cgi-aplication.exe и кстати название в ссылке не обязательно совпадает с тем что используется) могут и будут содержать ошибки... мало того, если кто то умудрился реализовать cgi веб приложение на windows на основе cgi и .exe, с огромными шансами эти ошибки допустит, 'никто' в здравом уме так не делает.
В общем ответ - если есть возможность, то 'не светить'