видно что происходит попытка перекодировать из любимой винодовой cp1251 :) а файл видать в UTF8...
попробуй открыть как 'rb' и конвертировать построчно
f = open (filemane , 'rb')
for line in f:
print(line.decode('utf8'))
а вообще хорошо бы знать, в какой кодировке файл.