Наверно это падает так называемый Extension Host (или как-то примерно так оно называется) Одна из причин, почему ушел с VSCode. Без плагинов на нём скучно, а один из самых полезных плагинов для vim-режима периодически приводил к такой проблеме, в сложные моменты (много кода, сложные операции).
Попробуйте почистить кэш, отключить наименее нужные плагины.